Vale a pena pagar anuidade para acumular pontos?

A conta que importa

São três passos.
Primeiro, calcule os pontos anuais: gasto em reais, dividido pelo dólar, multiplicado pelos pontos por dólar.
Depois, multiplique esse total pelo valor que você consegue por mil pontos.
Por fim, subtraia a anuidade.

A Serasa usa como exemplo ilustrativo uma anuidade de R$ 600, com 2 pontos por dólar, para quem gasta acima de R$ 4 mil por mês.
Com dólar a R$ 5,50 e resgate de R$ 25 por mil pontos, o resultado fica assim:

Nesse cenário, o empate aparece perto de R$ 5.500 por mês.
Se o valor do resgate cair para R$ 17 por mil, o empate sobe para mais de R$ 8 mil mensais.
O valor por mil pontos pesa tanto quanto o gasto.

O que o mercado costuma cobrar

A Serasa apresentou estas faixas médias por perfil, em janeiro de 2026:

Use essas faixas para testar a conta, e confira sempre as condições do cartão específico.

Empatar não é suficiente

A comparação correta envolve a alternativa disponível para você.
Imagine um cartão gratuito com cashback de 1%.
Com R$ 8 mil por mês, ele devolveria R$ 960 no ano.
O cartão pago, na mesma tabela, deixaria R$ 273 depois da anuidade.
Mesmo gerando mais pontos, ele perderia a comparação nesse exemplo.

Nem todo cartão gratuito oferece esse retorno, e a aprovação depende de análise.
Ainda assim, compare sempre com a melhor opção que você consegue obter, e não com a ausência de benefício.

Benefícios contam só se você usar

A Serasa explica que, em geral, quanto mais benefícios o cartão oferece, maior a anuidade.
Sala VIP, seguros e descontos podem mudar a conta, mas apenas pelo valor que têm para você.
Se você faria duas viagens por ano e usaria a sala VIP, estime quanto gastaria sem ela.
Se o benefício fica parado, o valor dele é zero.

Quando a anuidade tende a compensar

• Você concentra gastos altos em um único cartão.
• Paga a fatura inteira e em dia.
• Viaja e sabe transformar pontos em bons resgates.
• Usa benefícios que pagaria de qualquer forma.
• Consegue desconto ou isenção parcial da anuidade.

Quando tende a não compensar

• O gasto mensal fica abaixo do ponto de empate.
• Os pontos expiram sem uso ou viram produtos com baixo valor.
• Você aumenta as compras para justificar o cartão.
• Parte da fatura costuma ficar em aberto.
• O benefício principal é um status, e não uma economia real.

Antes de pagar, negocie

A Serasa informa que é possível pedir redução ou isenção na central de atendimento, embora não exista garantia.
A decisão cabe à instituição.
Tenha em mãos o seu gasto médio mensal e o tempo de relacionamento com o banco.
Em muitos casos, a isenção depende de gasto mínimo ou de outros produtos, como investimentos.

Uma anuidade reduzida muda a tabela.
Com 50% de desconto, o custo cai para R$ 300, e o empate do exemplo vai para R$ 2.750 por mês.
Refaça a conta a cada renovação, porque o seu gasto e os benefícios podem mudar.

Como decidir

• Some o gasto anual que realmente entra no programa.
• Calcule os pontos e use um valor conservador por mil.
• Inclua apenas os benefícios que você usaria.
• Compare com o melhor cartão gratuito disponível.
• Negocie a anuidade e revise a decisão todo ano.

Perguntas frequentes